« Atos Origin and Siemens to create a European IT Champion »

Paris, Munich – 14 December 2010

Atos Origin to acquire Siemens IT Solutions and Services Siemens and Atos Origin to become strategic partners

Atos Origin and Siemens announce their intention to form a global strategic partnership. Siemens will contribute its Siemens IT Solutions and Services for a total sum of €850 million to Atos Origin in order to create a European IT champion. Siemens will become for a period of at least five years a sustainable shareholder of Atos Origin with a 15% stake. The transaction will create a leading IT services company with pro forma 2010 revenues of approximately €8.7billion and 78,500 employees worldwide. As part of the transaction, Siemens concluded a seven-year outsourcing contract worth around €5.5 billion, under which Atos Origin will provide Managed Services and Systems Integration to Siemens. The new company will operate the largest European managed services platforms, will be uniquely positioned to deliver cloud computing services, market leading System Integration solutions such as Consolidation & Harmonization, Energy, PLM and to enhance significantly its electronic payments and transaction based activities.

Highlights of the Deal

  • A European IT Service Champion is formed: In exchange for Siemens IT Solutions and Services Siemens will receive approximately 12.5 million of Atos Origin shares currently at €414 million, a five year convertible bond of €250 million and a cash payment of approximately €186 million.
    • The new company is expected to generate revenue growth in line with market growth in 2011 and with a 6% operating margin. The new company is expected to generate revenues between €9 to €10 billion and 7 to 8 % in operating margin by 2013.
    • Siemens will support Atos Origin in taking necessary steps in integrating Siemens IT Solutions and Services, a reshaped asset preacquisition, in order to generate substantial synergies in the near future. As part of this it is envisaged that the global work force of Siemens IT Solutions and Services will be reduced by 1.750, including 650 in Germany – mainly in indirect functions such as G&A. Siemens agreed to contribute up to €250 million to the integration and training costs.
    • The transaction is expected to close by early July 2011 after the consultation with the Working Council of Atos Origin, Antitrust approval and the approval from Atos Origin Shareholders at an Extraordinary Shareholders Meeting planned for the end of June 2011.
  • One of the world's biggest outsourcing deals is going along with the transaction: Atos Origin and Siemens to sign a seven-year contract worth €5.5 billion to operate Siemens IT infrastructure and applications worldwide.
  • Atos Origin and Siemens form a strategic partnership: The sales power of Siemens One will strengthen the new company and should lead to an increase of future revenues. Atos Origin and Siemens will jointly develop new IT products and solutions for which both parties are committed to investing 50 million Euros each. The partnership agreement will provide significant development opportunities in hi-tech transactional Services and growing sectors such as healthcare, energy, transport or manufacturing.

Thierry Breton, Chairman of the Board and CEO of Atos Origin:
“Today marks the start of a very solid and promising long term industrial alliance be-tween Atos Origin and Siemens that will create a most attractive powerhouse in IT and hi-tech transactional Services in Europe. We are opening a wide field of new business and development opportunities to shape the future of IT for both our customers and employees. I am confident that the value generated by this partnership will be reward-ing for all our shareholders, including Siemens.”

Peter Löscher, President and Chief Executive Officer of Siemens:
“We are creating a European Champion. The two organisations benefit from out-standing complementarities regarding customer base, geographies and services. As a future sustainable shareholder and strategic partner of the new company we demonstrate our confidence in the value add created by this transaction for the Siemens IT Solutions and Services employees, our shareholders and customers. We will jointly develop new IT products and solutions and strengthen the innovation power of the new company. For the next seven years the new company will also be responsible for the service of the IT backbone of Siemens.”
A deal structure tailored to create short term value for Atos Origin shareholders including Siemens and strongly protective of Atos Origin cash

The deal creates the framework for a sustainable global partnership between Atos Origin and Siemens. The transaction will be financed by Atos Origin delivering approximately 12.5 million shares to Siemens - representing 15% of the outstanding capital of the combined group, with a five-year lock-up commitment and a cash con-sideration of €186 million, Atos Origin will also issue a five-year convertible bond re-served to Siemens for €250 million. After this transaction, Atos expects to be net debt free as early as the end of 2012.
The transaction is structured in order to be short-term accretive on the Earning per Share (EPS) for Atos Origin. Siemens IT Solutions and Services will be transferred by Siemens on a debt and cash free basis. Siemens has agreed also to assume responsibility after deal closure for certain obligations including projects risks unidentified at closing.

The creation of a champion in IT Services

 

The deal is a major step in the strategy of Atos Origin to reach a global scale and grow strongly both in IT services and in high tech transactional services. The two organisations benefit from outstanding complementarities regarding customer base, geographies and services. Together they form a strong combination with a presence in 42 countries, and 78 500 staff worldwide, that will accelerate growth, increase shareholders' value and will enhance the services it provides to its customers.
Following this deal Atos Origin will rank #1 among European companies for Managed Services in Europe according to market surveys and will further enhance its scale, expertise and capacity to compete for the big and global deals. It will also become a major league player in cloud computing which will be a major growth driver for years to come.
According to surveys, Atos Origin will become one of the first IT Services player in terms of revenue in Europe and number seven worldwide, with a significant increase in its customer base and range of offerings to win new sales opportunities.
Based on 2010 pro-forma consolidated figures, the combination will generate revenues of €8.7 billion, which is split as follows:

  • By Business Lines, Managed Services will account for 52% of revenues, Consulting & Systems Integration 33% and specialized businesses 15% (Hi-Tech Transactional Services, Atos WorldGrid and Medical BPO)
  • By Geographies, Germany will represent 22%, France 18%, the UK 16%, Benelux 16%, Central & Eastern Europe 12%, the Americas 8%, APAC 4%, Spain and other south European countries 4%
  • By Vertical markets, Manufacturing, Retail & Transports will account for 35% of revenues, Public & Health revenues 25%, Financial Services 20% and Telecom & Media 13% and Energy & Utilities 7%.

The integration of a reshaped business

Since March 2010 Siemens IT Solutions and Services has gone through a very significant re-organisation and restructuring process which aimed at strengthening and sharpening Siemens IT Solutions and Services business profile. Today Siemens IT Solutions and Services is a global Managed Services specialist with international presence, a global tier one customer base and a strong positioning in Germany, and in growth regions such as Northern, Central and Eastern Europe. After Siemens IT Solutions and Services legal carve out the unit generated pro-forma revenues of €3.7 billion. Siemens IT Solutions and Services will have approximately 28.000 employees at the expected closing date. Atos Origin will acquire the business including employee pensions and will receive adequate funding.

A Turnaround programme to increase Operating Margin

Following the deal closure, Atos Origin will complete the group transformation and integration of Siemens IT Solutions and Services into Atos Origin with the support of Siemens. It will execute its merger plans rapidly through the implementation of a second Total Operational Performance (TOP) programme - TOP².

Following on from the successful TOP program launched in December 2008, TOP² will increase the profitability of the combined entity by optimising synergies around office locations and procurement focusing on reducing G&A costs and implementing Lean management process.
These combined measures should generate €225 million additional operating margin by 2013.

A global partnership to support innovation, hi tech transactional services development and business growth

Importantly, the deal reinforces the focus of Atos Origin on innovation and in particular its hi tech Transactional Services (HTTS) business where it sees high growth potential and attractive margins. The strategic partnership with Siemens will enable collaboration on large bids and joint R&D efforts in key niches markets to strengthen innovation and HTTS offerings.

A dedicated HTTS joint commercial cooperation framework between Atos and Siemens has been designed to address jointly the expanding needs for transaction based services in various verticals like Health, Transports, cities and Industry where Siemens is one of the world leading companies.

New business opportunities will exist for HTTS within the Siemens IT Solutions and Services client base and on joint deals with Siemens. The existing Siemens IT Solutions and Services transaction based business will support the development of Atos Origin HTTS strategy.

2011 and 2013 objectives

The financial targets for Atos Origin are based on the following assumptions:

  • No major change in market conditions
  • Full execution of the TOP2 program and combination synergies
  • No significant delay in Siemens IT Solutions and Services integration

For 2011, with 12 months for Atos Origin (January to December) and six months for Siemens IT Solutions and Services (July to December), these targets are the following:

  • Revenue evolution in line with market growth
  • An Operating Margin at circa 6 %
  • A Neutral EPS effect compared to Atos Origin standalone
  • A free cash flow slightly higher than Atos Origin standalone in 2011.

Factors that may materially affect such forward-looking statements include: Atos Origins ability to realize the anticipated benefits of the transaction, delays in obtaining any approvals required for the transaction, including, in particular, regulatory approvals.
For 2013, the outlook of the combined entity is the following:

  • A revenue in the range of €9 billion to €10 billion
  • An Operating Margin in the range of 7% - 8%
  • EPS growth in excess of 50% compared to the combined group EPS in 2011
  • A free cash flow in the range €350 to €400 million.

Investor / Analysts conference call details

 

Following the announcement of the transaction, Atos Origin will be hosting an analyst / investor meeting on Wednesday 15 December at 9:00 AM CET to present the strategic outlines of the new Company and the benefits of the transaction for Atos Origin shareholders. The slideshow will be posted 15 minutes before on the group's investor website. You can also dial-in at the following numbers:

France: +33 (0)1 70 99 32 12 code: 882069
UK: +44 (0)207 16 20 177 code: 882069

Press Conference Details

Atos Origin and Siemens will be hosting a Media meeting on Wednesday 15 December at 11:00 AM CET to present the strategic outlines of the new Group and the benefits of the transaction. The slideshow will be posted 15 minutes before on the group's media section of the website.

Disclaimer

Any statements made in this presentation that are not statements of historical fact, including statements about Atos Origin' beliefs and expectations and statements about Atos Origin' proposed acquisition of the Siemens IT services activities, are forward-looking statements and should be evaluated as such. Forward-looking statements include statements that may relate to Atos Origin' plans, objectives, strategies, goals, future events, future revenues or synergies, or performance, and other information that is not historical information.

Such forward-looking statements reflect Atos Origin's current analysis and expectations, based on reasonable assumptions and on the financials of Siemens as from market authorities and the approval of the shareholders of Atos Origin, or an inability to obtain them on the terms proposed or on the anticipated schedule. Ad-ditional information concerning factors that could cause actual results to differ materially from those in the forward-looking statements is contained in the relevant securities regulatory filings and financial statements of each of Atos Origin and Siemens.
Atos Origin does not undertake, and specifically disclaims, any obligation or responsibility to update or amend any of the information above except as otherwise required by law.

CONTACT ATOS ORIGIN

Press:
Caroline Crouch / Global PR
Tel: +33 173260100
Mail : caroline.crouch@atosorigin.com
DGM : Olivier Labesse / Sonia Fellmann
Tél : +33 140701189
Investors:
Gilles Arditti / Head of Investor Relations
Tel : +33 173 26 00 66 / +33 6 11 69 81 74
Mail: gilles.arditti@atosorigin.com

 

CONTACTS SIEMENS :

Press:
Dr. Marc Langendorf
Head of Business and Financial Press Siemens AG
Tel.: 0049-89636 37035
E-Mail: marc.langendorf@siemens.com


Investors
:
Mariel von Drathen
Head of Investor Relations Siemens AG
Tel.: 0049-89636 33780
E-Mail: mariel.vondrathen@siemens.com

Appendix

 

A – Main terms of the Convertible Bond reserved to Siemens

Nominal Value€250 million
InstrumentPrivate convertible bond into new or existing Atos Origin shares

Not listed instrument

Maturity5 years
Conversion premium+40%
Atos Origin reference share price€ 33.18
Coupon1.50%
ParityOne new Atos Origin shares for each Convertible Bond held

B – Assumptions for EPS calculations

  • Siemens IT Solutions and Services fiscal years until 2010 are from 1st October to 30 September
  • 2011e combined figures are calculated as follows:
    • Atos Origin: 12 months Atos Origin figures (from 1 January to 31 December)
    • Siemens IT Solutions and Services: 6 months from 1st July until 31 December
  • Detail for the Number of shares calculation total 94.0
    • Atos Origin stand-alone: 70.7m
    • Additional shares from 2009 convertible bond: 5.4m
    • Shares reserved to Siemens: 12.5m
    • Convertible bond issue in 2011 reserved to Siemens: 5.4m

 

« Atos Origin et Siemens créent un acteur majeur des services informatiques »

Paris, Munich – 14 Décembre 2010

Acquisition par Atos Origin de Siemens IT Solutions and Services Les deux groupes forment un partenariat stratégique

Atos Origin et Siemens annoncent aujourd'hui leur intention de former un partenariat stratégique global. Dans ce contexte, Siemens apportera à Atos sa division Siemens IT Solutions and Services (SIS) pour un montant total de 850 millions d'euros, afin de créer un leader européen des services informatiques. Siemens deviendra pour une durée d'au moins cinq ans un actionnaire industriel d'Atos Origin et détiendra 15% du capital. Cette transaction permettra de créer une société leader des services informatiques avec un chiffre d'affaires 2010 proforma d'approximativement 8,7 milliards d'euros et un effectif de 78 500 salariés dans le monde. En outre, les deux groupes ont signé un contrat d'une valeur de 5,5 milliards d'euros sur une durée de 7 ans par lequel Atos fournira à Siemens l'infogérance et l'intégration de systèmes. Le nouvel ensemble formera la plus grande plateforme d'infogérance en Europe et bénéficiera d'un positionnement unique pour développer les offres de Cloud Computing, d'intégration de systèmes ERP, énergie et PLM, et accélérera le développement de ses activités de services électroniques et de paiements.
 

Points clés de la transaction

  • Création d'un acteur majeur en Europe des Services Informatiques : en échange de la contribution de sa division informatique, Siemens recevra une participation de 15% dans Atos Origin, une obligation convertible en actions à échéance 5 ans pour 250 millions d'euros et un montant en numéraire de 186 millions d'euros
    • L'ensemble Atos et SIS devrait connaître en 2011 une croissance du chiffre d'affaires en ligne avec celle du secteur avec une marge opérationnelle de l'ordre de 6%. A horizon 2013, Le Groupe prévoit de réaliser un chiffre d'affaires compris en 9 et 10 milliards d'euros pour une Marge Opérationnelle entre 7% et 8%. 
    • Siemens accompagnera Atos dans l'intégration de SIS, un actif qui a été réorganisé avant la transaction pour générer de fortes synergies dans un futur proche. Dans ce cadre, les effectifs de SIS seront réduits de 1 750 personnes, dont 650 en Allemagne principalement sur les fonctions supports. Siemens contribuera pour 250 millions d'euros aux coûts d'intégration et de formation. 
    •  La signature finale de la transaction est fixée début juillet 2011 après consultation des organisations représentatives des salariés d'Atos, l'accord des autorités de la concurrence, et l'approbation des actionnaires réunis en Assemblée Générale Extraordinaire fin juin 2011.
  • Un des plus importants contrats d'infogérance : Atos fournira à Siemens des prestations d'infogérance et d'intégration pour une période de sept ans, et un montant total de l'ordre de 5,5 milliards d'euros.
  • Formation d'un partenariat stratégique entre Atos et Siemens : le nouveau Groupe bénéficiera dans le cadre des programmes Siemens One d'une puissance commerciale pour accélérer sa croissance de chiffre d'affaires. Atos et Siemens développeront conjointement des nouveaux produits et solutions et se sont engagés, dans ce cadre, à investir 50 millions d'euros chacun dans l'Innovation. Cet accord permettra de renforcer les opportunités de développement du Groupe sur les Services Transactionnels de Haute Technologie (HTTS) et dans des secteurs à forte croissance tels que la santé, l'énergie, le transport et l'industrie.

Thierry Breton, Président Directeur Général d'Atos Origin, a déclaré:
« Aujourd'hui marque le début d'une très solide et prometteuse alliance industrielle à long terme entre Atos et Siemens en créant un acteur majeur et attractif en Europe dans les services informatiques et dans les activités HTTS. Nous ouvrons un large champ de développement d'opportunités nouvelles qui viendront s'inscrire dans l'informatique du futur à la fois pour nos clients et nos salariés. Je suis confiant que la valeur créée par ce partenariat viendra récompenser tous nos actionnaires, y compris Siemens. »

Peter Löscher, Président Directeur Général de Siemens, a déclaré:
« Nous créons un champion européen. Les deux organisations bénéficient de complémentarités exceptionnelles sur leur base de clientèle, au plan géographique et dans les activités. En tant que futur actionnaire à long terme et partenaire stratégique du nouvel ensemble, nous montrons notre confiance dans la valeur ajoutée créée par cette transaction pour les salariés de Siemens IT Solutions and Services, pour nos actionnaires et clients. Nous allons développer ensemble de nouveaux produits et solutions informatiques et renforcer la capacité d'innovation du nouveau Groupe. Pour les sept prochaines années, la nouvelle société sera également responsable de fournir et d'opérer l'informatique de Siemens.»

Une structure de transaction pour créer de la valeur à court terme pour les actionnaires d'Atos, y compris Siemens, et fortement préserver sa trésorerie.

L'opération crée le cadre d'un partenariat global durable entre Atos et Siemens qui recevra 12,5 millions d'actions représentant 15% du futur capital du nouveau Groupe avec un engagement de conserver les titres pendant cinq ans et un montant de 186 millions d'euros en numéraire. Atos émettra également pour un montant de 250 millions d'euros une obligation convertible à cinq ans réservée à Siemens. Après la transaction, Atos prévoit un endettement financier net à zéro fin 2012.

La transaction a été conçue pour être relutive à court terme sur le Bénéfice Par Action (BPA). SIS sera transférée par Siemens sur la base d'un endettement financier net à zéro. Siemens s'est également engagé à couvrir, après l'opération, des risques sur projets non identifiés à la date de signature finale.

La création d'un acteur majeur dans les services informatiques

Cette opération constitue une étape clé dans la stratégie d'Atos pour atteindre la taille nécessaire et croitre fortement dans les activités de services informatiques et HTTS.

Les deux sociétés présentent de très fortes complémentarités au niveau des géographies, des services et des clients. Le nouvel ensemble constituera un acteur incontournable dans le secteur, avec une présence dans 42 pays et un effectif total de 78 500 salariés. Ce rapprochement contribuera à accélérer la croissance, augmenter la valeur pour les actionnaires et accroitre le niveau des services fournis à ses clients.

A l'issue de cette opération, Atos deviendra le premier acteur européen sur le marché de l'infogérance en Europe et gagnera significativement en taille, en expertise et capacité à se positionner sur de très gros contrats pour des clients multinationaux. Le Groupe deviendra aussi un acteur majeur dans le Cloud Computing pour lequel une forte croissance est prévue dans les prochaines années.

Atos deviendra par son chiffre d'affaires en Europe la première société de services informatiques et numéro 7 dans le monde avec un accroissement significatif de sa base de clients et de son portefeuille d'offres pour gagner de nouvelles opportunités commerciales.

Sur la base des données pro-forma consolidées 2010, le chiffre d'affaires de l'entité combinée sera de 8,7 milliards d'euros, répartis comme suit :

  • Par lignes de Services, l'infogérance représente 52% du chiffre d'affaires, le Conseil et l'Intégration de Systèmes 33%, et les services spécialisés 15 % (HTTS, Atos WorldGrid et BPO Médical) ;
  • Par géographies, l'Allemagne représente 15%, la France 19%, le Royaume-Uni 12%, le Bénélux 12%, la zone Europe Centrale / Europe de l'Est 8%, le continent américain 10%, l'Asie / Pacifique 16%, Espagne et autres pays d'Europe du sud 8%
  • Par marché, le secteur Industrie / Distribution et Transports représente 35% du chiffre d'affaires, le Secteur Public et Santé 25%, les Services Financiers 20%, les Télécom & Media 13% et le secteur Energie / Services Publics (Utilities) 7%.

L'intégration d'un actif réorganisé

Depuis mars 2010, Siemens IT Solutions and Services a fait l'objet d'une réorganisation et d'une restructuration profondes pour renforcer le profil opérationnel de la société. Aujourd'hui, SIS est un spécialiste mondial en infogérance avec une vraie présence internationale, sert de très grands clients multinationaux et a acquis de fortes positions en Allemagne et dans les zones à forte croissance telles que l'Europe du Nord, du centre et de l'Est. En 2010, SIS a généré un chiffre d'affaires proforma de 3,7 milliards d'euros pour le périmètre de la transaction. L'effectif de SIS (en équivalent temps pleins) sera de 28 000 employés à la date de la signature finale. Atos Origin acquiert SIS avec les engagements de retraite qui seront couverts de manière adéquate.

Plan d'amélioration de la Marge Opérationnelle

 

Une fois l'opération finalisée, Atos procèdera au Programme de Transformation et d'Intégration de SIS avec le support de Siemens. Ce Plan comprendra la mise en place d'un second programme TOP² (Total Operational Performance).

Après le succès du Programme TOP lancé en décembre 2008, TOP² devra contribuer à améliorer la profitabilité du nouvel ensemble par l'optimisation des synergies dans les domaines tels que le parc immobilier, les achats, la réduction des dépenses administratives et de management et la mise en place des processus Lean. L'ensemble de ces mesures devrait générer 225 millions d'euros de marge opérationnelle additionnelle en 2013.

Un partenariat global pour renforcer l'innovation, développer HTTS et faire croître l'ensemble des activités.

Cette opération renforce la priorité donnée par Atos à l'innovation et en particulier sur les activités HTTS où il voit un important potentiel de croissance et des marges attractives. Le partenariat stratégique avec Siemens permettra une collaboration sur de gros projets et une mise en commun des efforts de Recherche et de Développement sur des niches de marché pour renforcer l'innovation et les offres HTTS.

Atos et Siemens ont défini un cadre de coopération sur HTTS pour répondre ensemble aux besoins croissants sur les activités transactionnelles dans des segments tels que la Santé, les Transports, les municipalités et l'Industrie où Siemens est l'un des premiers acteurs mondiaux.

De nouveaux leviers de croissance apparaissent pour HTTS sur la base de clientèle de SIS et sur des affaires communes avec Siemens. Les activités transactionnelles existantes de SIS s'inscriront dans le développement de la stratégie HTTS d'Atos.

Objectifs 2011 et 2013

Les objectifs financiers d'Atos reposent, entre autres, sur les hypothèses suivantes :

  • Pas de changement majeur des conditions de marché
  • Exécution complète du Programme TOP2 et effets des synergies
  • Pas de retard significatif dans le plan d'intégration de SIS

Pour l'année 2011, comprenant 12 mois pour Atos (janvier à décembre) mais seulement six mois de SIS (juillet à décembre), les objectifs sont les suivants: 

  • Une croissance du chiffre d'affaires en ligne avec celle du marché
  • Une Marge Opérationnelle d'environ 6%
  • Un effet neutre sur le Bénéfice Par Action comparé à celui d'Atos seul
  • Un flux net de trésorerie légèrement supérieur à celui d'Atos seul en 2011

Les facteurs pouvant matériellement affecter ces objectifs comprennent la capacité d'Atos à réaliser les bénéfices anticipés de la transaction, des retards dans l'obtention des approbations nécessaires, et en particulier celles des instances règlementaires.

Pour 2013, les objectifs sont les suivants :

  • Un chiffre d'affaires compris entre 9 et 10 milliards d'euros
  • Une Marge Opérationnelle comprise entre 7% et 8%
  • Une augmentation du Bénéfice Par Action de plus de 50% comparé à celui du nouveau Groupe en 2011
  • Un flux net de trésorerie compris entre 350 et 400 millions d'euros.

Détails pour la conférence téléphonique

Suite à l'annonce de l'opération, Atos Origin tiendra une conférence téléphonique avec les analystes et investisseurs le mercredi 15 décembre à 09:00 afin de présenter les axes stratégiques du Groupe ainsi constitué, et les bénéfices de l'opération pour les actionnaires d'Atos Origin. Le support de la présentation sera disponible 15 minutes avant sur notre site Internet (rubrique Investisseurs : http://www.atosorigin.com/en-us/Investors/fr-fr/default.htm) pour téléchargement.

Vous pouvez accéder également à la conférence en composant les numéros suivants :

France : +33 (0)1 70 99 32 12 code : 882069
UK : +44 (0)207 16 20 177 code : 882069

Détails pour la conférence de presse

Atos Origin et Siemens tiendront une conférence de presse le mercredi 15 décembre à 11:00 afin de présenter les axes stratégiques du Groupe ainsi constitué, et les bénéfices de l'opération. La présentation sera mise en ligne sur le site internet d'Atos Origin 15 minutes avant la conférence.

Avertissement

Les informations contenues dans cette présentation, autres que celles constituant des rappels de faits historiques, y compris les déclarations d'Atos Origin sur ses attentes concernant l'acquisition des activités IT de Siemens, constituent des anticipations sur une situation future et doivent être considérés comme tels. Ces déclarations peuvent se référer aux plans, objectifs et stratégies d'Atos Origin, de même qu'à des événements futurs, des revenus à venir ou encore des synergies ou des résultats qui ne constituent pas une information factuelle à caractère historique.

De telles déclarations ne reflètent que l'analyse et les anticipations d'Atos Origin à la date de cette présentation, établies sur la base d'hypothèses raisonnables ainsi que sur les chiffres communiqués tant par Siemens que les autorités de marché et l'approbation ou le défaut de celle-ci par les actionnaires d'Atos Origin sur la base des termes de la transaction proposés et du calendrier anticipé. Une information complémentaire concernant les facteurs qui potentiellement pourraient engendrer une différence substantielle des résultats avec ceux exposés dans cette présentation est contenue dans les documents déposés par Atos Origin et Siemens auprès de leurs autorités de marché respectives.

Atos Origin ne prend aucun engagement et n'assume aucune responsabilité s'agissant de la mise à jour de l'information contenue dans cette présentation au-delà de ce qui est prescrit par la réglementation en vigueur.

CONTACT ATOS ORIGIN

Presse:
Caroline Crouch / Global PR
Tel: +33 173260100
Mail : caroline.crouch@atosorigin.com
DGM : Olivier Labesse / Sonia Fellmann
Tél : +33 140701189

Investisseurs:
Gilles Arditti / Head of Investor Relations
Tel : +33 173 26 00 66
Mail: gilles.arditti@atosorigin.com

 

CONTACTS SIEMENS :

Presse:
Dr. Marc Langendorf
Head of Business and Financial Press Siemens AG
Tel.: 0049-89636 37035
E-Mail: marc.langendorf@siemens.com

Investisseurs:
Mariel von Drathen
Head of Investor Relations Siemens AG
Tel.: 0049-89636 33780
E-Mail: mariel.vondrathen@siemens.com

Annexes

A – Principales caractéristiques de l'obligation convertible réservée à Siemens

Valeur nominale250 millions d'euros
Instrument

Obligation convertible en actions Atos Origin nouvelles ou existantes
Non coté

Maturité5 ans
Prime de conversion +40%
Prix de référence de l'action Atos OriginEUR 33.18
Coupon1.50%
Parité de conversionUne action Atos Origin nouvelle pour une obligation

B – Hypothèses de calculs de Bénéfice Par Action (BPA)

  • Les périodes fiscales de SIS courent du 1er octobre au 30 septembre jusqu'en 2010
  • Les chiffres des entités combinées en 2011 sont calculés comme suit :
    • Atos Origin: 12 mois, de janvier à décembre
    • SIS: 6 mois, du 1er juillet au 31 décembre
  • Détails du calcul du nombre d'actions : 94,0 millions au total
    • Atos Origin seul: 70,7 millions
    • Action liées à l'obligation convertible émise en 2009: 5,4 millions
    • Actions destinées à Siemens: 12,5 millions
    • Emission d'obligation convertible en 2011 dans le cadre de la transaction avec Siemens: 5,4 millions